Kategorie: Aktienfonds Japan
- Auflegung: 30.03.2001
- Fondsgesellschaft: Swisscanto Asset Management
- ISIN: LU0123487463
- Performance 1 Jahr: 17,44%
- Performance 3 Jahre: 9,03%
- Performance 5 Jahre: 15,29%
- Performance 10 Jahre: 113,20%
- Performance 20 Jahre: 310,07%
- Sharpe Ratio 5 Jahre: 0,01
- Volatilität 5 Jahre: 14,97%
- Volumen in Mio. EUR: 89
Bei den Fonds für japanische Aktien liegt die Nebenwerte-Strategie Swisscanto Equity Small and Mid Caps Japan nur ganz knapp vor dem Fidelity Japan Value. Der Siegerfonds investiert mittels einer Bottom-up-Analyse vorwiegend in Aktien kleiner und mittelgroßer japanischer Unternehmen. Berücksichtigt werden auch ESG-Kriterien, so sind etwa Öl-, Gas- sowie Kohleförderung und kontroverse Waffen ausgeschlossen. Das Portfolio besteht aus knapp 70 Titeln. Mit knapp 40 Prozent ist der Industriesektor stark vertreten, gefolgt von Verbrauchsgütern und Grundstoffen.
Rang 2 für Fidelity Japan Value
Der zweitplatzierte Fidelity Japan Value, der im Januar 2003 aufgelegt wurde, ist ebenfalls stark auf Bottom-up-Auswahl und fundamentale Bewertungsanalyse ausgerichtet, wobei der Schwerpunkt auf unterbewerteten Aktien liegt. Ein markantes Merkmal dieses aktiven Fonds ist sein langjährig verfeinerter Value-Ansatz. Obwohl er sich auf niedrig bewertete Unternehmen konzentriert, meidet der Fonds den „Deep Value-Ansatz“, bei dem die Qualität der Unternehmen vernachlässigt wird.
In den Jahren vor 2020, als die Zentralbanken weltweit die Geldmenge ausweiteten und Zinsen auf breiter Front fielen, schnitten vor allem Growth-Fonds überdurchschnittlich ab. Dennoch hat sich der Fidelity Japan Value langfristig als äußerst wettbewerbsfähig erwiesen. Der Fonds gehört über drei, fünf, zehn und zwanzig Jahre konstant zu den besten 20 Prozent seiner Vergleichsgruppe. Das Portfolio ist mit rund 70 Titeln breit diversifiziert, und der Manager vermeidet übermäßige Risiken bei Einzeltiteln. Mitsubishi UFJ Financial Group und Itochu, ein Konglomerat mit über 700 Unternehmen, gehören zu den größten Positionen im Fonds.
- Platz 2 über 20 Jahre (+307 Prozent): Fidelity Japan Value
- Platz 3 über 20 Jahre (+299 Prozent): Janus Henderson Horizon Japanese Smaller Companies
