Ebase-Chef zum Fondsberater-Markt „Bei Investmentfonds ist eine Trendwende zu verzeichnen“
An welchen aktiv gemanagten Fonds waren die Kunden im Mai besonders interessiert?
Im Mai wurden drei Mischfonds, ein Aktien- und ein Immobilienfonds am häufigsten gehandelt. Ziel der Mischfonds ist es grundsätzlich, an der Entwicklung der Aktienmärkte zu partizipieren, wobei die Anlagen über mehrere unterschiedliche Anlageklassen gestreut werden. So sollen die Kursverlustrisiken im Vergleich zu reinen Aktienfonds reduziert werden.
Einer der Mischfonds verfolgt einen Absolute-Return-Ansatz. Dabei wird versucht, marktphasenunabhängig eine positive Wertentwicklung zu erzielen. Dafür kann das Fondsmanagement in zahlreiche unterschiedliche Assetklassen, inklusive Edelmetalle, investieren.
Der zweite Mischfonds legt überwiegend in internationale Pfandbriefe sowie Staats- und Unternehmensanleihen mit sehr guter Bonität an. Zudem wird im Fonds eine Aktienquote von bis zu 30 Prozent angestrebt. Bei der Titelauswahl liegt der Fokus auf Unternehmen, die von zukunftsrelevanten Wachstumstrends profitieren.
Beim dritten Mischfonds konzentriert sich das Fondsmanagement auf Euro-Anleihen mit guter Bonität, also einem Investment-Grade-Rating, das ein geringes Ausfallrisiko bescheinigt. Daneben können Anleihen, aus Schwellenländern oder solche, die nicht auf Euro lauten bzw. nicht gegen Euro abgesichert sind, mit jeweils bis zu 10 Prozent im Fonds gewichtet werden. Zudem besteht die Möglichkeit, zwischen 20 und 40 Prozent des Vermögens am europäischen Aktienmarkt zu investieren.
Der Aktienfonds wiederum hat einen mittel- bis langfristig hohen Wertzuwachs zum Ziel. Dabei orientiert sich das Fondsmanagement nicht an einem Index, sondern ein möglichst stetiger Wertzuwachs und die langfristige Vermögenserhaltung stehen im Vordergrund. Hierzu wird im Rahmen einer Buy-and-hold-Strategie weltweit in ausgewählte Nebenwerte investiert, wobei der Fokus auf wert- und dividendenstarke Nebenwerteaktien in Europa liegt. Neben klassischen Investmentkriterien werden bei der Anlageentscheidung zudem Ergebnisse eines Nachhaltigkeitsratings berücksichtigt.
Der offene Immobilienfonds schließlich investiert in Realwerte in Form von gewerblichen Immobilien mit ausgewogener Nutzungs- und Mieterstruktur.
