Künstliche Intelligenz Fondsmanager kommen am Trend nicht vorbei
Entscheidend bleibt die Modellierung der Mustersuche durch den Menschen. Diese beginnt mit der Zusammenstellung der Daten, aus denen Faktoren abgelesen werden sollen. Wichtig ist das Einlesen aller verfügbaren, einschlägigen und quantifizierbaren Informationen in die KI-Systeme.
Dazu gehören etwa fundamentale wirtschaftliche Daten über ein Unternehmen. Aber auch Marktnachrichten lassen sich quantifizieren, etwa durch die Methoden zur neurolinguistischen Programmierung.
Auf diesen Daten basierend werden von KI und Machine Learning mit den verschiedensten Methoden und Algorithmen die Muster einer Preisentwicklung analysiert sowie Prognosen abgegeben. Diese Methoden stehen dem Menschen – dem Entwickler einer KI-Strategie - als ein Werkzeugkasten für den KI-Einsatz zur Verfügung, um seine Fragestellungen nach Parametern zu unterstützen und zu modellieren.
Entwickler von Investment-Strategien können dabei auch klassische Technologien wie Random Forest sehr effizient einsetzen, müssen sie aber auch modellieren, damit effektiv Zusammenhänge erkannt werden können. Die meist sehr schwachen Trading-Signale müssen als relevante Signale aus dem Grundrauschen der Kursschwankungen erkannt und von bloßen Zufälligkeiten getrennt werden.
Dazu dienen auch umfangreiche statistische Tests, denen komplizierte mathematische Modelle zugrunde liegen - wie etwa nicht-parametrische Permutationstests, Bootstrap-Tests oder Kolgomorow-Smirnov- und Anderson-Darling-Tests. Auch neuronale Netze und Deep-Learning-Ansätze helfen.
KI und Machine Learning können ihrerseits selbsttätig Korrelationen zur Kursentwicklung vorschlagen und synthetische Faktoren erkennen. So stellt der Jahresüberschuss eines Unternehmens eine wichtige Kennzahl für die Entwicklung einer Aktie.
Viel aussagekräftiger sind aber die Entwicklung des Jahresüberschusses über die Zeit hinweg oder dessen Verhältnis zur Marktkapitalisierung. Eine KI kann solche synthetischen Faktoren automatisch ableiten. Damit erweitert sie das Set der Faktoren, die für eine Preisprognose relevant sind. Der Mensch spielt auch hier weiter eine wichtige Rolle und entscheidet, ob er diese Faktoren und Korrelationen in seiner Strategie berücksichtigen will oder nicht.
