Übersicht: Risikomanagement

Der Wind bei den europäischen Nebenwertefonds hat sich gedreht. Während Portfolios mit Technologieschwerpunkt bis zum Herbst noch ganz vorne lagen, sind sie im Jahr 2022 die Schlusslichter. Stattdessen rücken wertorientierte Strategien in den Vordergrund.

Vergleicht man die Märkte mit einem Boxer, könnte man sagen: Nach dem ersten heftigen Schlag der Zinshysterie folgte nun mit der Russland-Ukraine-Krise der zweite Schlag. Ein K.O. der Aktienmärkte ist jedoch nicht in Sicht. Warum Anleger sich also nicht allzu verrückt machen müssen, erklären Kristina Bambach, Georg von Wallwitz und Ingo Koczwara von Eyb & Wallwitz im Podcast.

Der russische Angriff auf die Ukraine führt an den Finanzmärkten zu einer deutlichen Risikoaversion. Die Nachfrage nach Gold ist unvermindert hoch. Das zeigt sich bei den weltweiten Zuflüssen in Gold-ETFs im März.

Die Inflation steigt und steigt – und die EZB schaut zu. Wie sollten Anleger sich in dieser Situation verhalten? Baader-Bank-Chefanalyst Robert Halver gibt eine Marktanalyse.

Eine Studie des Verbands Privater Bausparkassen zum Sparverhalten zeigt: Viele Deutsche setzen trotz steigender Inflation nach wie vor auf ihr Girokonto. Gleichzeitig zeichnet sich ein Wandel ab – und andere Anlageformen holen auf.

Der World Gold Council veröffentlicht regelmäßig Daten zu den Goldreserven der Zentralbanken. Das Ergebnis: Viele Banken haben im Februar ihre Goldbestände gekürzt. Jedoch stockten auch einige die Reserven auf – allen voran die Türkei.

Indexfonds (ETFs) sollen einen bequemen Zugang zu den Kapitalmärkten bieten und dabei durch Einfachheit und Transparenz bestechen. Bei den zugrunde liegenden Indizes gibt es aber große Unterschiede in Sachen Nachhaltigkeit. Um das zu verdeutlichen, hat Vermögensverwalter Andreas Enke zwei gegenübergestellt.

EU und Nato beantworteten die kriegerischen Handlungen Putins mit Sanktionen. Jedoch sind die Europäer aufgrund der starken Abhängigkeit zögerlich bei der Kappung der Öl- und Gaslieferungen. Aus diesem Grund muss die Bundesregierung jetzt auf den Ausbau erneuerbarer Energien setzen, meint Vermögensverwalter Uwe Eilers.

Gothaer Asset Management hat eine Umfrage zum Anlageverhalten der Deutschen durchgeführt. Das Ergebnis: Die Bedeutung von Nachhaltigkeit nimmt bei Investitionen weiter zu. Dabei fürchten sich viele Deutsche vor allem vor den finanziellen Auswirkungen herannahender Klimakatastrophen.

Gold eilt der Ruf voraus, besonders begehrt zu sein, wenn die Lage schwierig wird – und schwieriger als jetzt geht es kaum. Wer nun Gold kaufen will, sollte sich physisch hinterlegte ETFs anschauen, meint Vermögensverwalter Claus Walter.

Wer nicht aktiv protestiert, hat schon zugestimmt: Darauf haben sich viele Banken lange berufen, wenn sie Kontogebühren erhöhten. 2021 brandmarkte der BGH das Vorgehen als Illegal. Die Verbraucherzentrale Baden-Württemberg hat in der Sache mehrere Gerichtsprozesse angestoßen. Ein Überblick.

Larry Fink hat einen seiner berühmten Briefe an die Aktionäre geschrieben. Darin geht der Blackrock-Chef auf den Angriffskrieg Russlands ein, die Auwirkungen von diesem auf die Energiewende und thematisiert zudem unter anderem die Vorteile von Kryptowährungen.

Was muss ein Anlageberater prüfen, und worüber muss er aufklären? In einem Urteil des OLG Bremen ging es um Container-Direktinvestments. Die Rechtsanwälte Matthias Gündel und Christina Gündel fassen zusammen.

Frank Engels kehrt nach nur sechs Monaten von der DWS zurück zu Union Investment. Er wird im Vorstand der Union Asset Management Holding das Portfoliomanagement für Wertpapiere und damit die Strategie für rund 380 Milliarden Euro verantworten.

So zynisch es wirkt: Die Aktienmärkte vor allem in den USA haben den Krieg zwischen Russland und der Ukraine offenbar abgehakt. Für die Börsen zählt eben vor allem, wie sich die Gewinne der Unternehmen entwickeln. Und hier sieht man seit Mitte März offenbar Licht am Horizont, so Vermögensverwalter Stephan Albrech, der zudem drei Tipps für nervöse Anleger hat.

Experten der European Fund and Asset Management Association (Efama) haben das Ausmaß der Finanzbildung in unterschiedlichen europäischen Ländern untersucht. Dabei zeigt sich, dass bei einigen Deutschen das nötige Verständnis für Geldanlagen fehlt – und das nicht grundlos.

Feri beruft zum 1. Mai 2022 den einstigen Private-Banking-Chef der BHF-Bank in den Vorstand. Das Führungsgremium des Investmenthauses wächst damit auf drei Mitglieder an.

Mit dem Ukraine-Krieg gerät die geopolitische Ordnung ins Wanken. Dabei wird Deutschlands Abhängigkeit von russischen Energie-Importen ein immer größeres Problem. Zu lange ging man den bequemen, vermeintlich schmerzfreien Weg des geringsten Widerstands, meint Baader-Bank-Chefanalyst Robert Halver.

Steigende Inflation, Nullzinsen, stark steigende Immobilienpreise – die aktuellen Herausforderungen an den Finanzmärkten sind zahlreich und zeigen einmal mehr den Wert einer langfristigen Finanzplanung. Dabei ist Denken und Planen über Generationen hinweg klar von Vorteil, wie CFP und MLP-Berater Thorsten Petrausch erklärt.

Im Dax in einiges los – konstante Größen müssen den Index verlassen und andere rücken nach. Viele stellen sich deshalb die Frage: Lohnt sich der Kauf eines Dax-Aufsteigers? Oder sollten Anleger besser auf die Absteiger setzen? Sven Lehmann von der Fondsgesellschaft HQ Trust hat nachgerechnet.

Der Vermögensverwalter Muzinich & Co. hat einen neuen Direktor für den ESG-Bereich eingestellt. Yiannis Bartzilas soll Themen rund um Umwelt, Soziales und Governance weiter ausbauen und vertiefen.

Weil Roman Abramowitsch auf der Sanktionsliste der britischen Regierung steht, will der russische Oligarch seinen Fußballclub FC Chelsea verkaufen. Neben dem milliardenschweren US-Asset Manager Oaktree Capital, wollen weitere Bieter den Verein übernehmen.

In einer gemeinsamen Pressemitteilung erklärten die drei Finanzaufsichtsbehörden der Europäischen Union – die Bankenaufsichtsbehörde Eba, die Versicherungs- und Pensionskassenaufsichtsbehörde Eiopa und die Wertpapier- und Marktaufsichtsbehörde Esma – dass viele Krypto-Werte riskant und spekulativ seien und warnten Anleger vor einem Totalverlust.

Der Kryptomarkt ist laut Coinbase-Report im Jahr 2021 signifikant gewachsen, insbesondere in Bezug auf Defi-Coins, NFTs und Metaverse-Kryptowährungen. Der Bitcoin erreichte zwei wichtige Meilensteine und verhielt sich in Sachen Performance größtenteils wie US-Aktien.

Gam hat einen neuen Leiter für globale Investitionen. David Dowsett, der unter anderem Bluebay Asset Management mit aufgebaut hat, wird im April die Verantwortung für alle Investment-Teams des Vermögensverwalters aus der Schweiz übernehmen.

Lupus Alpha begrüßt ein neuntes Mitglied im Kreis der Partner. Björn Glück, seit 2005 bei dem Asset Manager tätig und spezialisiert auf deutsche Nebenwerte, wurde befördert.

Gold ist nach dem Angriff Russlands auf die Ukraine bei Investoren begehrt. Das zeigt sich bei den weltweiten Zuflüssen in Gold-ETFs im Februar. Zudem ergibt sich aus aktuellen Daten: Zentralbanken haben im Januar ihre Goldbestände reduziert.

Die Anlage in börsennotierten Wertpapieren erfordert Durchhaltevermögen. Diese Binsenweisheit ist in normalen Zeiten leicht umzusetzen. Doch gefühlt werden die Zeiträume zwischen den Krisen kürzer, die Ausschläge heftiger, das Umfeld herausfordernder, meint MPF-Vorstandssprecher Thomas Buckard.

Die Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (Bafin) veröffentlicht ab sofort jährlich den Bericht „Risiken im Fokus der Bafin“. In diesem zeigt die Aufsicht wie sie die aktuelle Risikolage an den Finanzmärkten einschätzt. Für 2022 haben die Prüfer diese sechs Hauptrisiken festgestellt.

Insgesamt betreuten die 34 Verwahrstellen in Deutschland zum Jahresende 2021 ein Vermögen von 2.857 Milliarden Euro. Damit ist das Vermögen deutscher Fonds im Jahr 2021 um 11,4 Prozent gestiegen. BNP Paribas führt mit einem Vermögen von knapp 736 Milliarden Euro die Liste an.

Mit dem Überfall Putins auf die Ukraine hat sich die Weltpolitik schlagartig geändert. Die geopolitische Gezeitenwende birgt viele sicherheitspolitische und wirtschaftliche Risiken. Doch sollten auch die Chancen beachtet werden, meint Baader-Bank-Chefanalyst Robert Halver.

Seit sechs Jahrzehnten schreibt Warren Buffett einen jährlichen Brief an seine Anleger. Diese haben sich zur Pflichtlektüre entwickelt, da sie Aufschluss darüber geben, wie der Star-Investor – der im vergangenen Quartal 7,3 Milliarden US-Dollar Gewinn machte – über Anlagestrategie, Aktienbesitz, Unternehmenskultur und vieles mehr denkt. Lesen sie hier die wichtigsten neun Zitate seines aktuellen Briefs.

Die europäische Tochter des russischen Bankhauses Sberbank, die Sberbank Europe, muss laut der österreichischen Finanzmarktaufsichtsbehörde (FMA) den Betrieb sofort einstellen. Grund ist eine Anweisung der Europäischen Zentralbank (EZB). Das Bankhaus stecke in massiven wirtschaftlichen Schwierigkeiten.

Immer mehr Unternehmen kappen ihre Verbindungen nach Russland. So hat unter anderem der Fondsanbieter DWS angekündigt, dort nicht mehr zu investieren. MSCI prüft den Rauswurf Russlands aus seinen Indizes. Apple stoppt den Verkauf seiner Produkte in dem Land.

Mehrere Fondsgesellschaften haben bei ihren Osteuropa- und Russland-Fonds die Ausgabe und Rücknahme von Anteilen ausgesetzt. Darunter sind auch Union Investment, Blackrock und Franklin Templeton.

Der Einmarsch Russlands in die Ukraine stellt an den Aktienmärkten das dominierende Thema dar. Reinhard Pfingsten, Chefanlagestratege der Bethmann Bank, erwartet vor allem deutlich höhere Volatilitäten.

Russische Aktien haben in Aktienfonds insgesamt nur ein geringes Gewicht. Allerdings gibt es laut Morningstar einige Produkte mit einem hohen Anteil von Russland-Aktien. Zu diesen Fonds gehört der JPM Emerging Europe, für den JP Morgan AM am Montag die Ausgabe und Rücknahme der Anteile ausgesetzt hat.

Die Börsen stehen unter Stress: Auf ihnen lastet der Angriffskrieg von Russland auf die Ukraine sowie die hohe Inflation. Jedoch konnte weder das eine noch das andere die Aktienmärkte dauerhaft in die Knie zwingen. Im Gegenteil, so Stephan Albrech von der Albrech & Cie. Vermögensverwaltung. Er meint, dass Aktien gegen die Geldentwertung seit 100 Jahren den besten Schutz bieten.

Anleger können den CO2-Fußabdruck ihres Portfolios und die damit verbundenen Risiken nicht nur reduzieren, sondern ganz neutralisieren. Wie dies geht, ohne auf Renditechancen zu verzichten, erläutert Christoffer Müller von der St. Galler Kantonalbank Deutschland.

Nach dem russischen Angriff auf die Ukraine markiert Gold in Euro gerechnet einen Rekordstand. Wie es mit dem Edelmetall nach Ansicht von Anlagestrategen weitergeht – und ob bald auch das Dollar-Allzeithoch erreicht wird.

Einfache Börsenweisheiten wie „Kaufen, wenn die Kanonen donnern“ greifen zu kurz, meint Robert Halver. Denn in puncto Dauer, Intensität und Folgen geopolitischer Konflikte – gerade auch im aktuellen Fall der Ukraine – bieten sie Anlegern keine konkreten Handlungsanweisungen.

Der Angriff Russlands auf die Ukraine stürzt die Börsen weltweit in Turbulenzen. Anleger trennen sich von Aktien und steuern sichere Häfen wie Staatsanleihen an. Der Ölpreis steigt über 100 US-Dollar. Wie Analysten und Volkswirte die Entwicklung beurteilen.

Absolut Research hat den Markt für nachhaltige Aktienfonds unter die Lupe genommen. Das Forschungs-Unternehmen stellte dabei fest, dass ESG-Fonds in den vergangenen Jahren eine Überrendite gegenüber ihren nicht-nachhaltigen Geschwistern erwirtschaften konnten. Und auch in anderen Bereichen haben ESG-Produkte mittlerweile die Nase vorn.

Der US-Finanzdienstleister Vanguard hat einen neuen Service für den deutschen Markt entwickelt. Die Plattform Vanguard Invest soll Anlegern dabei helfen, ein auf ihr Risikoprofil zugeschnittenes Portfolio zu erstellen. Dabei soll der Dienst den Kundenservice von Investment-Spezialisten nachahmen. Die Mindestanlage beträgt 5.000 Euro.

Der Europäische Rechnungshof hat die aktuelle Situation am europäischen Binnenmarkt für Investmentfonds bewertet. Die Prüfer sind enttäuscht und üben scharfe Kritik: Nach wie vor herrsche Ungleichheit auf den europäischen Märkten. Fehlende Standards und schwacher Anlegerschutz seien dabei nur zwei Probleme von vielen.

Angesichts der Eskalation in Osteuropa büßten Aktienindizes wie der Dax zum Wochenstart deutlich ein, während sichere Staatsanleihen und Gold gewannen. Wie Analysten die Entwicklung an den Kapitalmärkten beurteilen.

In einer Studie hat N26 das Sparverhalten ihrer Nutzer und Nutzerinnen einmal genau unter die Lupe genommen. Dabei fand die Onlinebank heraus, dass Frauen im Schnitt mehr Geld zurücklegen als Männer. Wirtschaftspsychologin Mira Fauth-Bühler hat für dieses Phänomen eine Erklärung.

Die Corona-Pandemie hält Gesellschaft, Wirtschaft und Politik seit zwei Jahren in Atem. Doch was bedeutete sie für Investoren? Und welche Lehren können Anleger aus dieser angespannten Zeit mitnehmen? Thomas Hampell, Leiter des Macro & Market Research bei Generali Investments, zieht drei Lektionen aus der Krise.

3,7 Milliarden Euro Rückstellungen hat die Allianz gebildet, um einen Rechtsstreit in den USA außergerichtlich beizulegen. Wegen der Structured Alpha Fonds der Tochter Allianz Global Investor hatten dort unter anderem Pensionsfonds geklagt, auch das US-Justizministerium ermittelt. Dennoch will der Vorstand den Aktionären eine erhöhte Dividende vorschlagen.

Für Anleger, die auf der Suche nach Erträgen bei begrenztem Risiko sind, können Fonds mit Optionsstrategien eine gute Möglichkeit sein. Wir stellen zwei erfolgreiche Produkte dieser Fondskategorie näher vor, die aktiennah anlegen, aber eben nicht in Aktien.

Der Chef des britischen Lebensversicherers Prudential, Mike Wells, wird Ende März in den Ruhestand gehen. Sein Nachfolger, der erstmals von Asien aus arbeiten wird, wird innerhalb und außerhalb des Konzerns gesucht – auch weil Wells nicht der einzige ist, der seinen Posten räumt.

Alturis Capital, die im September 2021 gegründete Fondsboutique von Andrej Brodnik und seinen Partnern Björn Esser und Christian Wogatzke, legt mit dem Alturis Volatility ihren ersten Fonds auf. Universal-Investment fungiert als Service-KVG und die NFS Netfonds als Haftungsdach. Eine eigene Bafin-Lizenz ist bislang nicht geplant. Das jährliche Renditeziel des Fonds liegt bei bis zu 7 Prozent.

Mabrouk Chetouane ist neuer Chef des Teams für globale Marktstrategien bei Natixis Investment Managers. Damit verantwortet er die makroökonomische Analyse, welche die Grundlage für die Asset Allokation und die Investmentstrategien des 1,2 Billionen Euro schweren französischen Vermögensverwalters bildet.

Der Einbruch bei Tech-Werten im Zuge kommender Zinserhöhungen hat viele Anleger überrascht. Sie fragen sich: Sollen sie nun dauerhaft und in großem Stil die Value-Karte spielen? Nein, meint Mirko Kohlbrecher. Denn die Hochzeit der sehr rentablen Big-Tech-Unternehmen ist noch lange nicht abgelaufen. Jedoch dürften sinnvolle Value-Investments die Depots in nächster Zeit stabilisieren.

Cyber-Policen gelten als „Feuerversicherung des 21. Jahrhunderts“. Was die Versicherungen gegen Hacker-Angriffe leisten und was bei der Auswahl eines passenden Schutzes besonders wichtig ist, hat DAS INVESTMENT recherchiert.

Wegen des aktuellen inflationären Umfelds, erfreut sich Gold großer Beliebtheit und wird vermehrt als wichtiger Portfoliobestandteil für die langfristige Rendite betrachtet. Zu diesem Ergebnis kommt eine Befragung des World Gold Council mit 20 Asset Managern in Deutschland, die zusammen 370 Milliarden Euro verwalten.

Wie einst Showmaster Rudi Carrell fragen zurzeit die Anleger nach besserem Wetter. Von der Börsensonne verwöhnt, sind sie nun irritiert, dass Wolken der Zins- und Kriegsangst die Sonne verdecken. Am schlimmsten ist die Unsicherheit, wie lange die Schlechtwetterperiode anhält, meint Börsenwetterexperte Robert Halver.

Investmentprofis blicken mit einer Mischung aus Sorge und Zuversicht aufs Jahr 2022, so eine Studie von Natixis IM. Welche Gefahren die Befragten sehen, an welchen Märkten sie Korrekturen fürchten – und für welche Investments sie optimistisch sind.

Bitcoin und Co. sind im Trend. In den sozialen Medien finden sich deshalb vermehrt Anlagetipps zu den digitalen Währungen. Doch kann man den Finanz-Experten auf Instagram, Tiktok und Co. trauen? Diese Frage hat sich auch die Finanzaufsichtsbehörde Bafin gestellt – nun warnt sie Anleger, nicht allzu leichtgläubig zu sein.

Dubiose Geschäfte, missbrauchte Namen und Aktienverkauf ohne Erlaubnis – die Bafin hat im Januar wieder einige Geschäftsmodelle in der Finanzwelt beanstandet. Welche, das sehen Sie hier.

Wer hat das beste Fondsportfolio? Auf DAS INVESTMENT können Sie eigene Musterdepots mit Fonds und ETFs erstellen – und diese seit Kurzem auch mit anderen Nutzern teilen. Ganz einfach und kostenlos.

In einigen deutschen Städten ist die Blasengefahr am Immobilienmarkt schon seit Jahren hoch. Regional gibt es jedoch Unterschiede. Welche Metropolen besonders betroffen sind, hat das Forschungs- und Beratungsinstitut Empirica untersucht. Die Ergebnisse sehen Sie in unserer Bildstrecke.

„Das große Bild“, Podcast des Eta Family Office und private banking magazin, bietet zu Beginn des Quartals eine unabhängige Orientierung zur Lage an den Kapitalmärkten. In der 10. Staffel geht es um Gestaltungsmacht der Beiräte, die Aktienmärkte im Bann der Notenbanken und Erbschaftsteuer für Inhaberfamilien.

Die Fed macht klare Ansagen gegen die Inflation. Die Haltung der Notenbank ist so überzeugend, dass die Anlagemärkte in Deckung gehen. Die Fed kann die ungewohnt hohe Inflation nicht einfach ignorieren, weshalb sie Leitzinserhöhungen und Liquiditätsverknappungen ankündigt. Doch folgen den Worten auch Taten? Das fragt sich Baader-Bank-Chefanalyst Robert Halver.

Vladimir Kobelev arbeitet künftig von London aus für den Schweizer Vermögensverwalter GAM als Senior Investment Analyst im Team für alternative Risikoprämien von GAM Systematic.

Marc Drießen wurde vom Aufsichtsrat von Engel & Völkers Capital zum Vorsitzenden des Vorstands (CEO) bestellt. Zuletzt war Drießen CEO des von ihm gegründeten Startups Bloxxter, einem auf Immobilieninvestments auf Blockchain-Basis spezialisiertem Unternehmen.

Gold, Öl, Gas, Palladium und Co. 2021 war ein gutes Jahr für die meisten Rohstoffe. Als gesamte Anlageklasse erzielten sie unter dem Strich ein Plus von rund 20 Prozent. Und auch 2022 rechnet Max Holzer, Leiter Relative Return bei Union Investment, mit einer guten Entwicklung – sieht aber auch einige Probleme.

Technologieaktien und andere hoch bewertete Börsentitel standen in den vergangenen Wochen unter Druck. Gesunde Bilanzen und ein Geschäftsmodell, das unabhängig von der Konjunktur stabile Erträge erwirtschaftet, sind aktuell gefragt. Wertorientierte Investoren hoffen, dass das so bleibt – zurecht? Fragt sich Gottfried Urban von Urban & Kollegen Vermögensmanagement.

Weltweit war Gold im vergangenen Jahr gefragt – in Form von Barren und Münzen ebenso wie als Schmuck. Wie sich die verschiedenen Bereiche entwickelt haben, und womit das World Gold Council für 2022 rechnet.

Alina vom Bruck wechselt von der Gothaer Leben in den Vorstand von Gothaer Asset Management. Sie folgt damit auf Paul Verhoeven, der zum 30. Juni in den Ruhestand geht und wird die Leitung des Middle- und Backoffice übernehmen.

Professionelle Anleger haben angesichts der hohen Inflation wenig Vertrauen in die Notenbanken. Wie sie sich gegen die Teuerung wappnen – und welche Rolle Aktien, Anleihen und Rohstoffe dabei spielen, zeigt eine aktuelle Umfrage.

Um nachhaltige Finanzierungen besser bündeln zu können, hat Allianz Global Investors eine Einheit für Impact Investments gegründet. Geleitet wird diese von Matt Christensen, der ebenfalls zum Vorstandsmitglied von GRESB ernannt wurde, der gemeinnützigen Organisation, die Eigentümerin der ESG-Standards ist, auf denen die GRESB-Immobilien- und Infrastrukturbewertungen beruhen.

Weltweit sind die Aktienkurse zum Wochenstart massiv gesunken. Wie erklären Investmentstrategen die Turbulenzen – und was erwarten sie für die kommenden Monate?

Mehr als 11.000 Banken nutzen das Swift-Netzwerk. Eine Grafik der Studien-Plattform Statista zeigt nun alle darüber getätigten Transaktionen. Vor drei Jahren hatte der US-Dollar noch die Nase vorn. Mittlerweile macht der Euro der US-Währung jedoch Konkurrenz.

Die 1,2 Billionen US-Dollar verwaltende Fondsgesellschaft Nuveen hat Saira Malik zur Investmentchefin ernannt. In der neu geschaffenen Position soll sie unter anderem die Markt- und Anlageeinblicke ausbauen und Kunden mit Ideen zur Asset-Allokation versorgen.

Sonne, Regen oder Schnee? Selbst professionelle Wetterfrösche können darauf in vier Wochen keine sichere Antwort geben. An den Börsen verhält es sich ähnlich. Zum Jahresanfang häufen sich Stimmen, die Anlegern Sicherheit vermitteln. Diese Prognosen sind jedoch ebenso unbeständig wie das Wetter, meint René Maushammer Portfoliomanager bei Top Vermögen.

Die Ukraine-Krise spitzt sich zu, Experten sind besorgt. An den Börsen führen solche geopolitischen Konflikte immer zu erhöhter Volatilität – sind aber so gut wie nie Auslöser eines Bärenmarktes, meint Benjamin Bente, Geschäftsführer von Vates Invest.

Dubiose Geschäfte, missbrauchte Namen und Aktienverkauf am Telefon – die Bafin hat im Dezember wieder einige Geschäftsmodelle in der Finanzwelt beanstandet. Hier sind sie.

Seit Mai 2019 lagen die Zinsen für Bundesanleihen nicht mehr bei über 0 Prozent. Nun stiegen sie über diese Marke und Experten rechnen mit einem weiteren Anstieg. Hohe Inflationsraten und der Ausverkauf amerikanischer Staatsanleihen sind nur zwei Gründe dafür.

In einem Schreiben an die Vorstände global agierender Unternehmen ruft Blackrock-Vorstand Larry Fink dazu auf, sich offen gegenüber Innovationen zu zeigen. Dabei geht es ihm vordergründig um neue und mutige Ansätze in Sachen Klimaneutralität, einer digitalen Arbeitswelt und Mitbestimmungsrechte für Aktionäre.

Vermögensverwaltende Konzepte lassen sich nur da belastbar vergleichen, wo sie im Fondsmantel daherkommen. Mithilfe des Family Office Breidenbach von Schlieffen schaut sich unsere Schwesterpublikation private banking magazin regelmäßig den Wettbewerb an und ordnet dessen Leistungen ein. Hier der Jahresrückblick 2021.

Juliana Hansveden wechselt von Nordea Asset Management zu Ninety One. Bei dem Vermögensverwalter soll sie Strategien für nachhaltige Aktien aus Schwellenländern entwickeln.

Der Asset Manager Lingohr & Partner baut sein Investment-Team aus: Mit Stefan Schüder verpflichtet das Unternehmen einen Anlageexperten aus dem Bankensektor, der sich um das Management der systematischen Aktienstrategien kümmern soll.

Virginie Maisonneuve leitet seit Juni 2021 die Entwicklung des Aktienbereichs bei Allianz Global Investors. Im Interview spricht sie unter anderem über künstliche Intelligenz, China, ESG, worauf sie bei ihren Mitarbeitern achtet und wofür sie regelmäßig ihren Kalender blockt.

Das World Gold Council gibt einen Ausblick für Goldanlagen im Jahr 2022. Die Vereinigung sieht eine steigende Nachfrage für Gold vor allem durch die anhaltende Inflation und Marktrückgänge. Trotzdem äußern die Goldexperten auch Bedenken.

Die Deka Bank steigt zum Juni 2022 komplett aus dem Riester-Neugeschäft aus. Betroffen davon ist vor allem der Deka-Zukunfts-Plan. Die Bank möchte künftig vermehrt garantiefreie Vorsorgelösungen wie Wertpapiersparpläne anbieten.

Omikron lässt die Infektionsraten nochmals deutlich ansteigen. Derweil haben sich Forscher die Daten zur Lebenserwartung 2020 angesehen. Deutschland kommt noch recht gut davon. Schlimmer sieht es in Amerika und Osteuropa aus. Aber es gibt auch positive Ausreißer.

Mit Gold besicherte Wertpapiere mussten 2021 Kapitalabflüsse hinnehmen. Das Volumen von Gold-ETFs liegt aber weiter deutlich über dem Niveau vor der Pandemie. Die Nachfrage in verschiedenen Weltregionen unterscheidet sich stark.

Wie planen die Deutschen ihr Vermögen zu vermehren? Die Deutsche Postbank hat nachgefragt. Heraus kam, Immobilien sind als Geldanlage nicht mehr so beliebt wie früher. Aktien sind dagegen auf der Überholspur.

Elizabeth Holmes hatte mit neuartigen Bluttests eine Weltrevolution versprochen. Doch das Geschäft der einstigen Silicon-Valley-Ikone entpuppte sich als Betrug. Die zwischenzeitlich 10 Milliarden US-Dollar schwere Holmes wurde nun in vier von elf Anklagepunkten schuldig gesprochen. Das Strafmaß wird vom Bundesgericht zu einem späteren Termin bekannt gegeben. Ihr drohen bis zu 80 Jahre Haft.

Im Januar entwickelt sich der Goldpreis häufig besonders gut. Weshalb das so ist, erläutert Goldexperte Adrian Ash vom Edelmetallhändler Bullionvault.

DAS INVESTMENT hat in diesem Jahr mit vielen interessanten Persönlichkeiten aus der Finanzbranche gesprochen – und dabei jede Menge Top-News in Erfahrung gebracht. Wir haben für Sie die 20 beliebtesten Interviews 2021 rausgesucht. Klicken Sie sich durch unsere Bilderstrecke.

Die Schweizer Großbank Credit Suisse hat bei einem US-Gericht beantragt, Akteneinsicht zur Greensill-Pleite zu erhalten. Mit den Informationen daraus, will die Bank eventuell in Großbritannien gegen die Softbank vor Gericht ziehen.

Anleger fürchten sich vor restriktiven Maßnahmen der Zentralbanken. Denn sobald die Fed keine Anleihen mehr kauft oder sogar welche verkauft, werden die Zinsen steigen. Das macht es teurer, Unternehmen zu finanzieren, was die Aktienkurse nach unten drückt. Doch stimmt das? François Chareyron, Portfoliomanager bei Lombard Odier Investment Managers, hat nachgerechnet.

Neben Omikron dominiert derzeit klar das Inflationsthema die Stimmung an den Finanzmärkten. Für Norbert Hagen, Vorstand bei ICM, ist es mit Blick auf Fed, EZB und Co. für eine Entwarnung noch zu früh.

Aus Angst, etwas zu verpassen, bleiben viele Investoren in Blasensektoren investiert. Um sich zu schützen, erhöhen sie sogar das Engagement in Qualitätswerten innerhalb der überbewerteten Sektoren. Weshalb das nicht viel nutzen wird, analysiert unser Gastautor Dan Suzuki von Richard Bernstein Advisors.

Eine repräsentative Umfrage von Union Investment hat untersucht, welche Pläne die Deutschen für das neue Jahr schmieden. Die meisten haben demnach keine Vorsätze für das Jahr 2022. Das Top-Sparziel hat sich jedoch seit sechs Jahren erstmals verändert und auch beim Thema Geldanlagen gibt es neue Vorlieben.

Anleger, die bei Rücksetzern ihre Aktien verkaufen, verzichten langfristig auf hohe Erträge. Wie viel das ist, zeigt eine Modellrechnung von Principal Global Investors.

Die IT-Schwachstelle log4j erreicht nun auch die Welt der Versicherer. „Versicherungswirtschaft heute“ hat eine Blitz-Umfrage gestartet und einige Häuser haben Auskunft gegeben. R+V und Signal Iduna sind betroffen. Allianz und Debeka haben präventiv Teile ihrer IT-Struktur abgeschaltet. Die Cyberversicherer befürchten derweil eine hohe Forderungswelle.

Die Politiker Peer Steinbrück und Edmund Stoiber haben vor der EZB-Sitzung am Donnerstag harte Kritik geübt. Sie fordern, dass die Europäische Zentralbank mehr gegen die gestiegene Inflation tut. Zudem wünschen sie sich, dass der Deutsche Bundestag mehr Einfluss auf die Entscheidungen nimmt.