Megatrends als Renditetreiber Umbruchsorgen? Wachstum voraus!
Profiteure der demografischen Entwicklung
UN-Schätzungen zufolge werden bis 2050 9,7 Milliarden Menschen auf der Welt leben.Jeder sechste Mensch weltweit wird dann über 65 Jahre alt sein. In Europa und Nordamerika wird es sogar jeden vierten Menschen betreffen. Während die Zahl der über 60-Jährigen 1990 bei einer halben Milliarde lag, werden im Jahr 2100 3,1 Milliarden Menschen 60 Jahre oder älter sein.
Die demografische Entwicklung eröffnet neue Anlagemöglichkeiten im Gesundheitssektor. So gehören robotergestützte Operationen sowie Gen-Therapie zu den großen Trends im Gesundheitswesen. Profitieren können zum Beispiel auch Unternehmen, die Menschen dabei unterstützen, so lange in ihrem eigenen Zuhause zu leben wie möglich; indem sie ihnen Gesundheits- und Pflegedienstleistungen anbieten. Ein weiteres spannendes Thema ist der wachsende chinesische Markt. Aktuell macht der Gesundheitssektor hier gerade einmal 6 Prozent des BIPs aus – in Frankreich sind es dagegen 11 Prozent, in den USA sogar 18 Prozent. „In den vergangenen Jahren haben wir in China allerdings große Verbesserungen beobachtet und werden zukünftig ein Land sehen, das stark in Gesundheit investiert“, erwartet Pinon. „Für Investoren wie uns ist das eine große Chance, weshalb die entsprechenden Assets innerhalb des Carmignac Investissement einen großen Platz einnehmen.“
Chancen abseits teurer Titel
Der vierte Umbruch, der Risiken, aber auch Chancen für neue Technologie-Trends bietet, ist der Klimawandel. Pinon: „In diesem Bereich sind wir aufgrund der enormen Outperformance im Jahr 2020 vorsichtiger, was die Positionierung angeht. Aber nichtsdestotrotz sehen wir auch hier zwei Veränderungen, die Potenzial bieten können.“
Eine davon betrifft erneuerbare Energien, speziell Windenergie. „In diesem Bereich setzen wir auf Firmen wie Orsted, einer der Vorreiter im Bereich Offshore-Windenergie.“ Aber auch Elektromobilität ist aktuell auf dem Vormarsch. „Dieser Trend ist inzwischen bei allen Investoren angekommen und die Aktien von Marktpionieren wie Tesla oder Nio sind enorm gestiegen“, sagt Pinon. „Deswegen haben wir diese Unternehmensbeteiligungen verkauft und unsere Strategie auf andere Profiteure der E-Fahrzeugentwicklung wie Volkswagen umgestellt, die führend bei der Transformation sind.“
Sich auch abseits der teuren Titel nach Newcomern mit besseren Geschäftsmodellen und größerem Wachstumspotenzial umzuschauen – diese Strategie verfolgt das Fondsmanagement des Carmignac Investissement in nahezu allen Bereichen. „Wir nutzen unsere weltweite Ausrichtung, um für unsere Anleger Vorteile aus der Disruption zu ziehen.“
Die vollständige Konferenz können Sie sich hier ansehen.
