Die Umwelt- und Menschenrechtsorganisationen Facing Finance und Urgewald haben die Nachhaltigkeit von unterschiedlichen Investmentfonds gecheckt. Durchleuchtet wurden die Investments von 2.885 in Deutschland zugelassenen Publikumsfonds in 1.120 ausgewählte Unternehmen, die wegen Verstöße gegen internationale Normen und Standards in den Bereichen Umwelt, Soziales oder Governance in der Kritik stehen. Als Basis diente die Datenplattform faire Fonds. Bei 839 der analysierten Fonds handelte es sich um ETFs.

46 Prozent der untersuchten Fonds investieren in die Rüstungsindustrie

Die Untersuchung zeigt: 46 Prozent der analysierten Fonds und 39 Prozent der untersuchten ESG-Fonds investieren in Waffenexporteure. Dabei filterten die Studienautoren die zehn ETFs raus, die das meiste Geld in die Rüstungsindustrie stecken.

Die Studienautoren geben bei ihrer Analyse zu bedenken:

• Die Zusammensetzung der einzelnen Investmentfonds kann sich von Zeit zu Zeit ändern.
• Im Portfolio werden nur die Unternehmen gekennzeichnet, die ihre derzeitigen Quellen abdecken. Darüber hinaus gebe es noch weitere kontroverese Firmen.
• Es wurden ausschließlich Fonds in die Datenbank überführt, deren abrufbaren Portfolios nicht älter als zwei Jahre sind.
• Die Analyse zeigt außerdem ausschließlich, ob und welche kontroversen Unternehmen in den Portfolios der Fonds enthalten sind. Es wurden keine Einschätzung weiterer Informationen vorgenommen, wie beispielsweise eine Positiv-Bewertung von Unternehmen wegen eines ausgeglichenen Vorstands oder der Verankerung von Nachhaltigkeitsthemen.
• Zudem wurden nur diejenigen Fonds berücksichtigt, deren Anteil an Aktien oder Anleihen über 20 Prozent beträgt. Das heißt: Dachfonds, die wiederum in andere Fonds investieren, sind nicht in der Datenbank enthalten. Der Grund hierfür sei, dass die Analysten derzeit nur Aktien und Anleihen der Portfolios kontroversen Unternehmen zuordnen und somit auswerten können. Ein sehr geringer Anteil an Aktien und Anleihen innerhalb eines Fondsportfolios würde demnach zu einer verfälschenden Darstellung eines Fonds führen. >> Mehr zur Methodik kannst du auch hier nachlesen

iShares Divdax (DE)

ISIN: DE0002635273

Klassifizierung nach SFDR: Artikel 6

Wertentwicklung seit Auflegung: 295 Prozent

Auflegung: 04.04.2005 

Portfolio-Datum: 28.02.2023

Gesamtvolumen des Fonds: 548,73 Millionen Euro

Investitionen in die Rüstungsindustrie: 17,6 Prozent

Gesamthöhe kontroverser Unternehmensbeteiligungen: 41,5 Prozent

Die fünf größten kontroversen Beteiligungen:

Lyxor Divdax

ISIN: LU0603933895

Klassifizierung nach SFDR: Artikel 6

Wertentwicklung seit Auflegung: 122 Prozent

Auflegung: 10.05.2011 

Portfolio-Datum: 28.02.2023 

Gesamtvolumen des Fonds: 75,99 Millionen Euro

Investitionen in die Rüstungsindustrie: 17,6 Prozent

Gesamthöhe kontroverser Unternehmensbeteiligungen: 41,6 Prozent

Die fünf größten kontroversen Beteiligungen:

Lyxor 1 Divdax 

ISIN: DE000ETF9033

Klassifizierung nach SFDR: Artikel 6

Wertentwicklung seit Auflegung: 51 Prozent

Auflegung: 30.10.2015 

Portfolio-Datum: 28.02.2023 

Gesamtvolumen des Fonds: 58,61 Millionen Euro

Investitionen in die Rüstungsindustrie: 17,7 Prozent

Gesamthöhe kontroverser Unternehmensbeteiligungen: 41,6 Prozent

Die fünf größten kontroversen Beteiligungen:

iShares MSCI Europe Industrials Sector

ISIN: IE00BMW42520

Klassifizierung nach SFDR: Artikel 6

Wertentwicklung seit Auflegung: 7 Prozent

Auflegung: 14.05.2021 

Portfolio-Datum: 28.02.2023 

Gesamtvolumen des Fonds: 109,94 Millionen Euro

Investitionen in die Rüstungsindustrie: 19,3 Prozent

Gesamthöhe kontroverser Unternehmensbeteiligungen: 21,2 Prozent

Die fünf größten kontroversen Beteiligungen:

iShares Stoxx Europe 600 Ind Goods & Serv

ISIN: DE000A0H08J9

Klassifizierung nach SFDR: Artikel 6

Wertentwicklung seit Auflegung: 463 Prozent

Auflegung: 08.07.2002 

Portfolio-Datum: 28.02.2023

Gesamtvolumen des Fonds: 191,52 Millionen Euro

Investitionen in die Rüstungsindustrie: 22,4 Prozent

Gesamthöhe kontroverser Unternehmensbeteiligungen: 23,2 Prozent

Die fünf größten kontroversen Beteiligungen:

Deka Dax plus Maximum Dividend

ISIN: DE000ETFL235

Klassifizierung nach SFDR: Artikel 6

Wertentwicklung seit Auflegung: 111 Prozent

Auflegung: 03.04.2009 

Portfolio-Datum: 28.02.2023 

Gesamtvolumen des Fonds: 291,84 Millionen Euro

Investitionen in die Rüstungsindustrie:  22,6 Prozent

Gesamthöhe kontroverser Unternehmensbeteiligungen: 49,2 Prozent

 Die fünf größten kontroversen Beteiligungen:

Xtrackers MSCI World Industrials

ISIN: IE00BM67HV82

Klassifizierung nach SFDR: Artikel 6

Wertentwicklung seit Auflegung: 229 Prozent

Auflegung: 14.03.2016 

Portfolio-Datum: 31.01.2023 

Gesamtvolumen des Fonds: 188 Millionen Euro

Investitionen in die Rüstungsindustrie: 23,9 Prozent

Gesamthöhe kontroverser Unternehmensbeteiligungen: 30,7 Prozent

Die fünf größten kontroversen Beteiligungen:

iShares Stoxx Europe 600 Automobiles & Parts 

ISIN: DE000A0Q4R28

Klassifizierung nach SFDR: Artikel 6

Wertentwicklung seit Auflegung: 352 Prozent

Auflegung: 08.07.2002 

Portfolio-Datum: 28.02.2023 

Gesamtvolumen des Fonds: 176 Millionen Euro

Investitionen in die Rüstungsindustrie: 32,7 Prozent

Gesamthöhe kontroverser Unternehmensbeteiligungen: 63,4 Prozent

Die fünf größten kontroversen Beteiligungen:

Xtrackers MSCI USA Industrials

ISIN: IE00BCHWNV48

Klassifizierung nach SFDR: Artikel 6

Wertentwicklung seit Auflegung: 25 Prozent

Auflegung: 21.01.2021 

Portfolio-Datum: 31.01.2023 

Gesamtvolumen des Fonds: 17,35 Millionen Euro

Investitionen in die Rüstungsindustrie: 34,2 Prozent

Gesamthöhe kontroverser Unternehmensbeteiligungen: 36,9 Prozent

Die fünf größten kontroversen Beteiligungen:

iShares S&P 500 Industrials Sector

ISIN: IE00B4LN9N13

Klassifizierung nach SFDR: Artikel 6

Wertentwicklung seit Auflegung: 57 Prozent

Auflegung: 20.03.2017 

Portfolio-Datum: 28.02.2023 

Gesamtvolumen des Fonds: 183,66 Millionen Euro

Investitionen in die Rüstungsindustrie: 35,7 Prozent

Gesamthöhe kontroverser Unternehmensbeteiligungen: 39,7 Prozent

Die fünf größten kontroversen Beteiligungen: